Le trading algorithmique, également connu sous le nom d'algo-trading, est un système de négociation automatisé où les ordres d'achat et de vente sont exécutés selon les règles d'un programme ou d'un algorithme informatique. L'algorithme peut être configuré pour tenir compte du prix, mais peut également examiner d'autres facteurs tels que le moment et le volume. Dès que les conditions du marché répondent aux critères de l'algorithme, le logiciel de trading algorithmique exécutera l'ordre d'achat ou de vente correspondant.

Un exemple simple pourrait être :

- Acheter 10 ETH lorsque la moyenne mobile de dix jours dépasse la moyenne mobile de 30 jours;

- Vendre 10 ETH lorsque la moyenne mobile de dix jours tombe en dessous de la moyenne mobile de 30 jours.

Cependant, dans la pratique, le trading algorithmique implique des règles et des conditions beaucoup plus complexes pour construire une formule de négociation rentable.

Il existe de nombreuses raisons pour lesquelles les traders utilisent le trading algorithmique : cela offre la possibilité de trader plus rapidement et plus fréquemment sur l'ensemble d'un portefeuille, ce qui ne serait pas possible avec des ordres manuels. Étant donné que les ordres sont instantanés, le trading algorithmique garantit les meilleurs prix et réduit le risque de slippage. Ce type de trading élimine l'élément humain de l'équation, diminuant le risque d'erreurs ou de réactions émotionnelles aux conditions du marché.

À un niveau macro, le trading algorithmique crée des marchés plus liquides en raison d'une fréquence d'ordres plus élevée. De plus, il rend les marchés plus prévisibles car les algorithmes sont programmés pour répondre aux conditions émergentes.

Bien que le trading algorithmique soit utilisé sur de nombreux marchés, il offre encore plus d'avantages sur les marchés de cryptomonnaies ouverts 24 heures sur 24, 7 jours sur 7, où les traders risquent de perdre des opportunités ou d'encourir des risques de pertes pendant leur sommeil. Par conséquent, même ceux qui préfèrent le trading manuel peuvent utiliser le trading algorithmique comme mesure de sécurité lorsqu'ils sont loin de leurs écrans.

Le trading algorithmique peut s'adapter à un large éventail de stratégies de trading. Les arbitragistes qui dépendent des différences de prix incrémentales peuvent utiliser un algorithme pour garantir l'efficacité des ordres. Les traders et les intraday à court terme qui cherchent à réaliser des bénéfices à partir de mouvements de marché plus petits utilisent le trading algorithmique pour s'assurer qu'ils peuvent exécuter avec une fréquence suffisamment élevée pour être rentables et éliminer le risque de poursuivre des pertes. Les teneurs de marché utilisent également le trading algorithmique pour garantir qu'il y a suffisamment de liquidité sur le marché.

Les traders utilisent également le trading algorithmique pour effectuer des tests rétrospectifs d'une stratégie particulière afin de vérifier si elle est capable de générer un bénéfice constant.

Il existe certains risques associés au trading algorithmique, notamment en ce qui concerne des questions telles que les temps d'inactivité du système ou les interruptions du réseau. De plus, les algorithmes sont programmés par des humains, ce qui signifie qu'ils peuvent être sujets à des erreurs humaines, ce qui rend les tests rétroactifs essentiels pour garantir que l'algorithme se comporte comme prévu.

Enfin, un algorithme fera toujours exactement ce pour quoi il est programmé et ne peut pas tenir compte des événements imprévus de type "cygne noir" qui pourraient nécessiter une intervention humaine accrue et des actions d'atténuation.