Realty Income: Дивідендна перлина тепер на 9% нижче свого піку 🏢💰

Realty Income (NYSE: O) сяє як один з найнадійніших виробників дивідендів у секторі REIT. Цифри говорять самі за себе. 131 підвищення дивідендів з їхнього публічного дебюту в 1994 році. Три десятиліття щорічних підвищень. Щомісячні виплати також. Варто звернути увагу, я б сказав. 🔥

Торгується приблизно на 9% нижче свого 52-тижневого максимуму. Дає 5,5%. Досить спокусливо. Це ставить його серед більш привабливих варіантів дивідендів. Здається, що цей дохідний потік має стійкість. 📈

Бізнес виглядає добре, незважаючи на м'якість цін 💪

2025 доброзичливо ставиться до фундаментальних показників Realty Income. Результати першої половини показали 2,11 доларів на акцію в скоригованому FFO. Портфель виглядає міцним.

Зростання орендної плати? 1,2% на однакових магазинах. Перевищили їхні прогнози. Заповненість? 98.6%. Майже повна. Нові угоди? $2.5 мільярда вже зафіксовано.

Вони підвищили дивіденди чотири рази цього року. Зростання на 3,7% за дванадцять місяців. Керівництво почуває себе впевнено. Вони планують приблизно $5 мільярд нових інвестицій. Коригований цільовий FFO: 4,24-4,28 доларів за акцію.

З акціями нижче $59 ви платите менше ніж 14x FFO. Це досить вигідно в порівнянні з типовим REIT на 18x. 🌟

Простір для зростання - багато його 🚀

Їхнє портфоліо вже величезне. Понад 15,600 власностей. Дев'ять країн. Вартість близько $61 мільярдів. Але перспективи попереду? Ще більші.

Вони стають авантюрними:

• Європа їх новий ігровий майданчик (76% інвестицій у Q2 ). Це ринок на $8.5 трильйонів.
• Вони переїхали в казино та дата-центри в США. Ще одна $900 мільярд можливостей.
• Додайте їх традиційний роздрібний та промисловий фокус, і вони націлені на $14 трильйон загального ринку.

Їхній баланс виглядає надзвичайно стабільним. Це дає їм гнучкість. Крім того, їхній новий приватний фонд капіталу створює додаткові інвестиційні можливості та дохід від комісій. Розумний крок. 🏗️

Надійна машина доходу 🌕

Декілька акцій можуть похвалитися такою надійністю дивідендів. За ними стоять десятиліття зростання. Чіткий шлях до розширення попереду. Поточна знижка 9%? Це непогана точка входу, якщо ваша мета - стабільний дохід.

Для колекціонерів дивідендів на довгий термін Realty Income може стати основою для побудови портфеля. Щомісячний дохід, який може зростати протягом десятиліть? Це рідкість. 💎