ما هو معيار كيلي وكيفية تطبيقه في تداول العملات المشفرة؟

معيار كيلي. استراتيجية رياضية تعمل على تحسين حجم المراكز لزيادة نمو رأس المال إلى أقصى حد. وُلِدَت في عام 1956، عندما كان جون ل. كيلي جونيور يعمل في مختبرات بيل. غيّرت كل شيء. ثوّرت عالم القمار وعالم الاستثمار على حد سواء.

أساسيات معيار كيلي

إنها تقنية تحسب مقدار الاستثمار لتقليل المخاطر وزيادة الأرباح. بسيطة ولكنها قوية. تأخذ الصيغة في الاعتبار الاحتمالات والعلاقة بين ما يمكنك كسبه وما يمكنك خسارته.

يُعبر عنها بهذه الطريقة: f* = (bp - q) / b

• f* هو مقدار ما يجب أن تستثمره
• p هي احتمال الفوز
• ما هي الخسارة (1 - p)
• ب هي الاحتمالات الصافية

يبدو أن جوهر الطريقة بديهي إلى حد كبير. استثمر أكثر عندما تكون لديك ميزة. أقل عندما لا تكون لديك. ابحث عن التوازن.

التاريخ والتطور

أنشأه كيلي من أجل الاتصالات، وليس من أجل المال. مثير للاهتمام. كان إدوارد ثورب هو من أدخله إلى عالم المراهنات في الستينيات من خلال كتابه عن البلاك جاك.

في الثمانينيات، كانت قد قفزت بالفعل إلى العالم المالي. لاحظ المستثمرون شيئًا مهمًا هناك. منذ ذلك الحين، زادت شعبيتها. يبدو أنه عندما يعمل شيء ما، يتبناه الناس.

تطبيق في تداول العملات المشفرة

لاستخدام كيلي مع العملات المشفرة، تحتاج إلى:

1. تحديد الاحتمالات: هل سترتفع أم ستنخفض؟ ليس دقيقًا. أبدا.

2. خطة المخاطر: قرر كم أنت مستعد للخسارة. أمر حاسم.

3. حساب المعلمات: ابحث عن p و q. انظر إلى البيانات التاريخية. قم بتحليل السوق.

4. تطبيق الصيغة: أرقام واضحة. قرارات واضحة.

5. تحليل التقلبات: العملات المشفرة متقلبة. ضع ذلك في اعتبارك.

6. إعادة تقييم باستمرار: السوق يتغير. يجب عليك أيضًا أن تتغير.

مثال عملي

لنفترض أنك تعتقد أن هناك عملة مشفرة لديها 60% احتمالية للارتفاع، مع عوائد محتملة تبلغ 2:1.

f* = (2 × 0.6 - 0.4) / 2 ف* = 0.4

هذا يقترح استثمار 40% من رأس مالك. حقًا عدواني. ربما يكون أكثر من اللازم بالنسبة لمعظم الناس.

كيلي مقابل بلاك-شولز

كيلي تركز على أحجام المراكز. بلاك-شولز في أسعار الخيارات. إنها مثل أدوات مختلفة لأعمال مختلفة.

أحدهما يدير المخاطر والمراكز. والآخر يقيم المشتقات. تكميليان، لا يتنافسان.

مزايا في العملات المشفرة

1. نظام واضح: يخبرك بالضبط كم يجب أن تستثمر.

2. الانضباط: يبطئ الاندفاعات. أحيانًا نحتاج إلى ذلك.

3. الميزان: لا محافظ جدًا ولا محفوف بالمخاطر جدًا.

4. المرونة: يعمل مع أنماط تداول مختلفة.

5. أفضل النتائج: عندما يتم تطبيقها بشكل صحيح، يبدو أنها تحسن العوائد.

القيود المتعلقة بالعملات المشفرة

1. احتمالات مضببة: كيف تحسب الاحتمالات في سوق غير متوقع مثل هذا؟ من المستحيل معرفتها على وجه اليقين.

2. عوامل مهملة: لا يأخذ في الاعتبار تغريدات إيلون ماسك أو التغييرات التنظيمية. ونحن نعلم أنها مهمة.

3. المخاطر الكبيرة: قد يقترح مراكز ضخمة. خطير.

4. رياضيات مفرطة: ليس كلنا روبوتات. البشر لديهم مشاعر.

كيلي الجزئي

الكثيرون يستخدمون فقط جزءًا مما تقترحه كيلي. نصف كيلي. ربع كيلي. إنه أقل مثالية رياضيًا ولكنه أكثر تهدئة نفسيًا.

قلل من مخاطر الانخفاضات الكبيرة. يبدو أن لا أحد تقريبًا يستخدم طريقة كيلي الكاملة. شديدة للغاية.

مبدأ كيلي، بفضائله وعيوبه، لا يزال أداة رائعة لتجار العملات المشفرة. ليست مثالية، وليست معصومة، لكنها ذات قيمة. كما هو الحال مع العديد من الأمور في الأسواق.