تحليل سوق الدولار الأمريكي: التأثيرات على مجال العملات الرقمية والأسواق التقليدية

الدولار يراوح مكانه قبيل صدور مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي لشهر أغسطس غدًا. في حين أن التطورات الجيوسياسية لها حاليًا تأثير محدود على سوق تبادل العملات الأجنبية، هناك ثلاث حالات ملحوظة تستحق المتابعة قد تؤثر على كل من الأسواق التقليدية وأصول الرقمية، وفقًا لمحلل FX في ING كريس تيرنر.

من المحتمل أن يبقى مؤشر الدولار بالقرب من مستوى 98.00

"استهداف إسرائيل لقيادة حماس في الدوحة شهد ارتفاعًا طفيفًا في أسعار الطاقة. ولكن ما لم تقم دول الخليج بالرد، وهو أمر غير مرجح جدًا، فلا نرى أن لهذا تأثيرًا دائمًا على أسواق الطاقة. لقد تلقينا أيضًا أخبارًا هذا الصباح تفيد بأن بولندا أسقطت طائرات مسيرة روسية في مجالها الجوي. لا يزال زوج اليورو/الفرنك السويسري تحت الضغط، لكنه لم يكسر إلى أدنى مستويات جديدة. وأخيرًا، نلاحظ أن الرئيس الأمريكي ترامب يحث الاتحاد الأوروبي على فرض تعريفات بنسبة 100% على الصين والهند لشرائهما النفط الخام الروسي. يبدو أن ذلك غير مرجح أن يحدث، والاتحاد الأوروبي يستعد لحزمة العقوبات التاسعة عشرة التي تستهدف أساطيل الظل الروسية والبنوك الخاصة بها."

"بعيداً عن الجغرافيا السياسية، تظل الأصول ذات المخاطر في صحة جيدة. ساعدت بعض النتائج المذهلة من Oracle في دعم أسهم الولايات المتحدة، حيث يعمل قسم مراكز البيانات بشكل جيد ويدعم الضجة حول الاستثمار في الذكاء الاصطناعي. ومن المتوقع أن يقوم الاحتياطي الفيدرالي بتخفيض الأسعار بنسبة 125-150 نقطة أساس خلال الأشهر التسعة المقبلة، مما يمكن أن يدعم الرفع والطلب الذي يجعل مديري الأصول يبقون مستثمرين بالكامل لكسب رسومهم. هذه بيئة هادئة وسلبية للدولار."

"اليوم، التركيز على مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي لشهر أغسطس. من المتوقع أن يكون 0.3% على أساس شهري للقراءات الأساسية والعناوين. نشك في أن أي مفاجأة إيجابية ستدعم ارتفاع الدولار لفترة طويلة الآن بعد أن أصبح السوق مقتنعًا بأن الاحتياطي الفيدرالي سيقوم بالتخفيض يوم الأربعاء المقبل. التعديل الكبير النزولي في بيانات الوظائف الأمريكية يوم أمس يعزز هذه النظرة. توقع أن يظل مؤشر DXY مدعومًا بالقرب من 98.00، على الرغم من أننا نميل قليلاً إلى أن يرتفع نحو نهاية الأسبوع."

لأداء الدولار تداعيات كبيرة على أسواق العملات الرقمية. تاريخياً، غالباً ما تتزامن فترات ضعف الدولار مع ارتفاع أسعار البيتكوين والعملات البديلة، حيث يسعى المستثمرون إلى بدائل لحفظ القيمة. قد تؤدي التخفيضات المتوقعة في أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي إلى دفع رؤوس الأموال نحو الأصول الرقمية ذات العائد الأعلى حتى نهاية عام 2025.

تحديثات السوق الموصى بها

• بيتكوين ينخفض إلى أقل من $110K قبل انتهاء صلاحية $22B الخيارات؛ العملات البديلة تتراجع انخفضت بيتكوين دون علامة 110,000 دولار يوم الجمعة، متجهة نحو خسارة أسبوعية حادة حيث كان من المقرر أن تنتهي صلاحية خيارات العملات الرقمية بقيمة تقارب $22 مليار. وتأتي هذه الانخفاضات أيضًا في الوقت الذي ينتظر فيه المتداولون بيانات التضخم الأمريكية الرئيسية التي قد تؤثر على وجهة نظر سياسة الاحتياطي الفيدرالي.

• تسلا تتجه لتجاوز تقديرات التسليم للربع الثالث بسبب الطلب القوي في الولايات المتحدة والصين تسلا تسير على المسار الصحيح لتجاوز توقعات السوق لتسليمات الربع الثالث، مدفوعة بزخم مبيعات أقوى في كل من الولايات المتحدة والصين، وفقًا لـ RBC كابيتال ماركتس. تتوقع الشركة تسليم 456,000 مركبة للربع الثالث، مقارنة بتوقعات الإجماع البالغة 440,000 ( فيزبل ألفا ) و448,000 ( فاكست ).

• ضعف الدولار وتوقف الأسهم مع ارتفاع الذهب قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي
  يوم الأربعاء، شهدت الأسواق العالمية ضعف الدولار، وتراجع الأسهم قليلاً، وارتفاع الذهب إلى مستويات جديدة مع استعداد المستثمرين لخفض سعر الفائدة المتوقع من الاحتياطي الفيدرالي في وقت لاحق من اليوم. لقد خلق هذا الضعف في الدولار تاريخياً ظروفاً مواتية للأصول الرقمية.

• التحديات الرئيسية المقبلة لصفقة ملكية تيك توك بين الولايات المتحدة والصين إطار اتفاق تم الإعلان عنه حديثًا بين الولايات المتحدة والصين يهدف إلى نقل ملكية تيك توك إلى السيطرة الأمريكية، مما يثير العديد من الأسئلة والتحديات.

• أسعار النفط ترتفع بعد الهجمات على البنية التحتية للطاقة الروسية
  ارتفعت أسعار النفط أكثر يوم الاثنين حيث تفاعل الأسواق مع هجمات الطائرات المسيرة الأوكرانية التي تستهدف بنية التحتية لمصافي النفط الروسية، مما أثار مخاوف بشأن الاضطرابات المحتملة في صادرات روسيا من الخام والوقود.

إخلاء المسؤولية: لأغراض المعلومات فقط. الأداء السابق لا يدل على النتائج المستقبلية.