التداول الخوارزمي، المعروف أيضًا باسم algo-trading، هو نظام تداول آلي حيث يتم تنفيذ أوامر الشراء والبيع وفقًا لقواعد برنامج أو خوارزمية حاسوبية. يمكن تكوين الخوارزمية لأخذ السعر في الاعتبار، ولكن يمكنها أيضًا فحص عوامل أخرى مثل التوقيت و الحجم. بمجرد أن تستوفي ظروف السوق معايير الخوارزمية، سيقوم برنامج التداول الخوارزمي بتنفيذ أمر الشراء أو البيع المناسب.

مثال بسيط يمكن أن يكون:

- شراء 10 ETH عندما تتجاوز المتوسط المتحرك لعشرة أيام المتوسط المتحرك ل30 يومًا؛

- بيع 10 ETH عندما تنخفض المتوسط المتحرك لمدى عشرة أيام تحت المتوسط المتحرك لمدى 30 يومًا.

ومع ذلك، في الممارسة العملية، يتضمن التداول الخوارزمي قواعد وظروفًا أكثر تعقيدًا بكثير لبناء صيغة تداول مربحة.

هناك العديد من الأسباب التي تجعل المتداولين يستخدمون التداول الخوارزمي: فهو يوفر إمكانية التداول بشكل أسرع وأكثر تكرارًا عبر محفظة كاملة، وهو ما لا يمكن تحقيقه مع الطلبات اليدوية. نظرًا لأن الطلبات فورية، يضمن التداول الخوارزمي أفضل الأسعار ويقلل من خطر الانزلاق. هذا النوع من التداول يلغي العنصر البشري من المعادلة، مما يقلل من خطر الأخطاء أو ردود الفعل العاطفية تجاه ظروف السوق.

على المستوى الكلي، يخلق التداول الآلي أسواقًا أكثر سيولة بسبب زيادة تكرار الطلبات. بالإضافة إلى ذلك، يجعل الأسواق أكثر قابلية للتنبؤ حيث أن الخوارزميات مبرمجة للاستجابة للظروف الناشئة.

على الرغم من أن التداول الخوارزمي يُستخدم في العديد من الأسواق، إلا أنه يوفر مزايا أكبر في أسواق العملات المشفرة المفتوحة على مدار 24 ساعة في اليوم، و 7 أيام في الأسبوع، حيث يواجه المتداولون خطر فقدان الفرص أو التعرض لمخاطر الخسائر أثناء النوم. لذلك، حتى أولئك الذين يفضلون التداول اليدوي يمكنهم استخدام التداول الخوارزمي كإجراء أمان عندما يكونون بعيدين عن شاشاتهم.

يمكن تكييف التداول الخوارزمي مع مجموعة واسعة من استراتيجيات التداول. يمكن للمضاربين الذين يعتمدون على الفروق السعرية الطفيفة استخدام خوارزمية لضمان كفاءة الطلبات. يستخدم المتداولون اليوميون قصيرو الأجل الذين يسعون لتحقيق أرباح من تحركات السوق الأصغر التداول الخوارزمي للتأكد من أنهم قادرون على التنفيذ بتردد عالٍ بما يكفي لتحقيق الربحية والقضاء على مخاطر مطاردة الخسائر. كما يستخدم صناع السوق التداول الخوارزمي لضمان وجود سيولة كافية في السوق.

يستخدم المتداولون أيضًا التداول الخوارزمي لإجراء اختبارات رجعية لاستراتيجية معينة من أجل التحقق مما إذا كانت قادرة على توليد ربح مستمر.

توجد بعض المخاطر المرتبطة بالتداول الخوارزمي، خاصة فيما يتعلق بقضايا مثل أوقات تعطل النظام أو انقطاع الشبكة. بالإضافة إلى ذلك، يتم برمجة الخوارزميات بواسطة البشر، لذا قد تكون عرضة للأخطاء البشرية، مما يعني أن الاختبارات الاستعادية أمر أساسي لضمان تصرف الخوارزمية كما هو متوقع.

أخيرًا، سيقوم الخوارزمية دائمًا بالضبط بما تم برمجتها للقيام به ولا يمكن أن تأخذ في الاعتبار الأحداث غير المتوقعة من نوع "البجعة السوداء" التي قد تتطلب تدخلًا بشريًا أكبر وإجراءات تخفيف.