3 Cổ tức cổ phiếu S&P 500 ấn tượng giảm tới 36%: Cơ hội đầu tư dài hạn

Những Điểm Chính

• Tập đoàn viễn thông lớn cung cấp lợi suất cổ tức đáng kể, bù đắp cho tiềm năng tăng trưởng hạn chế.
• Một công ty tư vấn toàn cầu hoạt động âm thầm nhưng xứng đáng nhận được sự chú ý từ các nhà đầu tư.
• Cổ phiếu của nhà thầu quốc phòng đang đối mặt với những trở ngại, nhưng bức tranh tổng thể vẫn hứa hẹn.

Trong bối cảnh luôn thay đổi của thị trường chứng khoán, cơ hội cho các nhà đầu tư thông minh thường xuất hiện khi các cổ phiếu chất lượng gặp phải những cú sốc tạm thời. Điều này đặc biệt đúng đối với các cổ phiếu trả cổ tức, nơi giá vào thấp hơn có thể dẫn đến lợi suất hiệu quả cao hơn. Hãy xem xét ba cổ phiếu trả cổ tức S&P 500 đáng chú ý đã giảm đến 36% so với đỉnh của chúng, nhưng vẫn đưa ra những lý do thuyết phục cho việc đầu tư lâu dài.

Nhà lãnh đạo viễn thông với cổ tức mạnh mẽ

Mặc dù tăng trưởng vốn có thể không phải là điểm mạnh của nó, gã khổng lồ viễn thông này bù đắp cho các nhà đầu tư một cách hào phóng thông qua chính sách cổ tức của mình. Cổ phiếu của công ty đã giảm gần 30% so với đỉnh điểm cuối năm 2019, đẩy lợi suất cổ tức trong tương lai lên mức hấp dẫn 6,2%. Cổ tức này đã chứng kiến sự tăng trưởng liên tục trong 18 năm liên tiếp, đưa nó đến gần với danh hiệu quý tộc cổ tức.

Khả năng của công ty duy trì cổ tức được thể hiện rõ trong các báo cáo tài chính. Tổng số tiền cổ tức 2.71 đô la trong bốn quý qua được đảm bảo tốt bởi dự kiến lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu là 4.69 đô la cho năm tài chính hiện tại.

Thật vậy, gánh nặng nợ nần lớn của công ty với $124 tỷ, dẫn đến chi phí lãi hàng năm khoảng 6.6 tỷ đô la, gây ra một số lo ngại. Tuy nhiên, với doanh thu hàng năm gần $136 tỷ và lợi nhuận ròng khoảng $20 tỷ, công ty có vẻ đang ở vị trí tốt để quản lý các nghĩa vụ của mình.

Với tính thiết yếu của dịch vụ di động trong đời sống hiện đại, với 98% người lớn ở Mỹ sở hữu điện thoại di động theo Pew Research, lĩnh vực kinh doanh cốt lõi của gã khổng lồ viễn thông này vẫn giữ được sự kiên cường mặc dù thị trường đã bão hòa.

Tập đoàn Tư vấn Toàn cầu

Công ty có vốn hóa thị trường $158 tỷ này có thể không phải là một cái tên quen thuộc, nhưng tác động của nó đối với thế giới kinh doanh là sâu sắc. Với doanh thu hàng năm là $65 tỷ và lợi nhuận ròng là 7.7 tỷ đô la trong năm tài chính vừa qua, nó đã chứng minh sự tăng trưởng ổn định và đáng kể.

Công ty cung cấp một bộ dịch vụ toàn diện nhằm nâng cao hiệu suất kinh doanh trong nhiều lĩnh vực khác nhau. Danh sách khách hàng của nó bao gồm các nhà lãnh đạo ngành như Spotify, Gatorade, Microsoft và Uber Technologies, cho thấy sự chuyên môn rộng rãi của nó.

Điều làm nên sự khác biệt của công ty này là mô hình doanh thu cân bằng của nó. Khoảng một nửa thu nhập của nó đến từ phí tư vấn, trong khi nửa còn lại được tạo ra từ dịch vụ quản lý dài hạn. Dòng doanh thu tái diễn này cung cấp sự ổn định và hỗ trợ cho các khoản thanh toán cổ tức của công ty.

Mặc dù có nền tảng mạnh mẽ, cổ phiếu đã trải qua sự giảm giá 36% so với đỉnh điểm vào tháng 2. Những lo ngại của thị trường về áp lực kinh tế toàn cầu và khả năng giảm chi tiêu của các công ty đã góp phần vào sự suy giảm này. Tuy nhiên, những nỗi sợ này có thể bị ph exagerted, vì công ty đã báo cáo mức tăng doanh thu 8% so với cùng kỳ năm trước trong quý vừa qua và dự kiến tăng trưởng tương tự cho toàn bộ năm tài chính.

Mặc dù tỷ suất cổ tức kỳ vọng hiện tại là 2,3% có vẻ khiêm tốn, công ty có một lịch sử tăng trưởng cổ tức nhanh chóng, với mức tăng ấn tượng 85% trong vòng năm năm qua.

Nhà thầu quốc phòng đối mặt với gió ngược tạm thời

Năm qua đã là một thách thức đối với nhà thầu quốc phòng này, với cổ phiếu giảm 26% so với mức cao vào tháng 10 năm ngoái. Sự sụt giảm này chủ yếu được cho là do giảm đơn đặt hàng cho chương trình máy bay chiến đấu chủ lực của họ từ cả Bộ Quốc phòng Hoa Kỳ và một số đồng minh quốc tế.

Tuy nhiên, điều quan trọng là phải xem xét những diễn biến này trong bối cảnh. Chương trình máy bay chiến đấu, mặc dù quan trọng, chỉ chiếm chưa đến một phần ba doanh thu tổng thể của công ty. Hơn nữa, phần lớn doanh thu này đến từ các hợp đồng bảo trì đang diễn ra, sẽ tiếp tục bất kể doanh số bán hàng mới.

Quan trọng, nhu cầu đối với các sản phẩm quốc phòng khác của công ty vẫn mạnh mẽ. Các hợp đồng gần đây bao gồm một khoản phân bổ tiềm năng $5 tỷ từ Quân đội Mỹ cho tên lửa tấn công chính xác và một sự mở rộng trị giá $2 tỷ của hợp đồng hiện có cho các máy bay đánh chặn phòng thủ ở độ cao lớn.

Mặc dù có những thách thức, công ty dự kiến doanh thu năm 2025 sẽ đạt khoảng $74 tỷ, tăng từ $71 tỷ của năm ngoái. Các nhà phân tích dự đoán sự tăng trưởng tương tự trong năm tiếp theo, có khả năng tái khởi động sự mở rộng lợi nhuận mạnh mẽ.

Đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập, lịch sử cổ tức của công ty là điều đáng chú ý. Công ty đã tăng cổ tức trong 22 năm liên tiếp, với sự giảm giá cổ phiếu gần đây đã đẩy lợi suất cổ tức dự kiến lên mức hấp dẫn 2,9%.

Những cân nhắc đầu tư

Mặc dù các cổ phiếu này mang lại cơ hội thú vị, các nhà đầu tư nên tiến hành nghiên cứu kỹ lưỡng và xem xét các mục tiêu tài chính cá nhân của họ trước khi đưa ra quyết định đầu tư. Nhận thức của thị trường về các công ty này có thể thay đổi nhanh chóng khi có thông tin mới xuất hiện.

Hãy nhớ rằng, hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo cho kết quả trong tương lai, và tất cả các khoản đầu tư đều có rủi ro. Nên tham khảo ý kiến của một chuyên gia tài chính để xác định xem những cổ phiếu này có phù hợp với chiến lược đầu tư và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn hay không.